LIETUVOS RESPUBLIKOS VERTYBINIŲ POPIERIŲ KOMISIJOS

NUTARIMAS

 

DĖL LIETUVOS RESPUBLIKOS VERTYBINIŲ POPIERIŲ KOMISIJOS 2004 m. vasario 12 d. NUTARIMO Nr. 4 „DĖL GRYNŲJŲ AKTYVŲ VERTĖS SKAIČIAVIMO METODIKOS“ PAKEITIMO

 

2009 m. lapkričio 26 d. Nr. 1K-20

Vilnius

 

Lietuvos Respublikos vertybinių popierių komisija nutaria:

Pakeisti Grynųjų aktyvų vertės skaičiavimo metodiką (toliau – Metodika), patvirtintą Lietuvos Respublikos vertybinių popierių komisijos 2004 m. vasario 12 d. nutarimu Nr. 4 (Žin., 2004, Nr. 34-1130, Nr. 81-2932, Nr. 143-5255; 2007, Nr. 4-209; 2008, Nr. 39-1449):

1. Papildyti Metodiką nauju 61 punktu:

„61. Daugiašalė sistema – reguliuojama rinka ir daugiašalė prekybos sistema.“

2. Pakeisti Metodikos 17 punktą ir išdėstyti jį taip:

„17. Vidutinė rinkos kaina – daugiašalės sistemos paskelbta paskutinės prekybos sesijos vidutinė kaina.“

3. Pakeisti Metodikos 22.3 punktą ir išdėstyti jį taip:

„22.3. Pasirinkta daugiašalės sistemos kaina, pagal kurią bus skaičiuojama priemonių, kuriomis prekiaujama daugiašalėse sistemose, tikroji vertė.“

4. Pakeisti Metodikos 22.4 punktą ir išdėstyti jį taip:

„22.4. Sąrašas daugiašalių sistemų, kurių duomenys, skaičiuojant GAV, yra prioritetiniai nustatant priemonių, kuriomis prekiaujama šiose sistemose, vertę.“

5. Pakeisti Metodikos 22.9 punktą ir išdėstyti jį taip:

„22.9. Priemonių, kuriomis daugiašalėse sistemose neprekiaujama, vertinimo tvarka.“

6. Pakeisti Metodikos 22.11 punktą ir išdėstyti jį taip:

„22.11. Prekybos sesijų ar laiko zonų skirtumo grafikas (planas), susijęs su priemonių, kuriomis prekiaujama užsienio daugiašalėse sistemose, vertinimo laiku.“

7. Pakeisti Metodikos 221.6 punktą ir išdėstyti jį taip:

„221.6. Investicinių priemonių, kuriomis daugiašalėse sistemose neprekiaujama, alternatyvus vertės nustatymo šaltinis, naudojamas vertei patikrinti (cross check).“

8. Pakeisti Metodikos 34 punktą ir išdėstyti jį taip:

„34. Priemonių, kuriomis prekiaujama tik reguliuojamose rinkose, tikroji vertė nustatoma pagal GAV skaičiavimo procedūrose nurodytą ir vertinimo dieną rinkos viešai paskelbtą vidutinę rinkos kainą (mid market price) arba uždarymo kainą (closing price), išskyrus atvejus, kai:

34.1. (neteko galios);

34.2. priemonės yra kotiruojamos keliose reguliuojamose rinkose; tuo atveju jų tikrajai vertei nustatyti naudojami tos reguliuojamos rinkos, kurioje prekyba šiomis priemonėmis pasižymi didesniu likvidumu, reguliarumu ir dažnumu (geriausiai šias charakteristikas atspindi tų priemonių paskutinių 12 mėnesių apyvarta ir vidutinis dienos sandorių skaičius), duomenys;

34.3. pagal 34.2 punkte pateiktą kriterijų neįmanoma pagrįstai pasirinkti rinkos, kurios duomenimis remiantis, turi būti nustatoma priemonės tikroji vertė; tuo atveju jai nustatyti naudojama reguliuojamos rinkos, kurioje yra priemonės emitento buveinė, duomenys;

34.4. per paskutiniąją prekybos sesiją priemonė nebuvo kotiruojama; tuo atveju tikrosios vertės nustatymui naudojama paskutinė žinoma, tačiau ne daugiau kaip prieš 30 dienų buvusi vidutinė rinkos kaina arba uždarymo kaina, jei nuo paskutinės prekybos dienos neįvyko įvykių, dėl kurių dabartinė rinkos kaina yra reikšmingai mažesnė ar didesnė nei paskutinė žinoma;

34.5. priemonė nebuvo kotiruojama daugiau kaip 30 dienų iki vertinimo dienos arba buvo kotiruojama rečiau nei nustatyta skaičiavimo procedūrose; tuo atveju jos vertė nustatoma taip, kaip priemonių, kuriomis reguliuojamose rinkose neprekiaujama, vertė.

Jei minėta situacija pasikartoja kelis kartus, valdyba turi įsitikinti, ar tolesnis tokių priemonių priskyrimas prie priemonių, kuriomis prekiaujama reguliuojamose rinkose, yra pagrįstas ir ar jų vertė neturėtų būti nuolat nustatoma kaip priemonių, kuriomis reguliuojamose rinkose neprekiaujama, vertė;

34.6. atliekant kolektyvinio investavimo subjekto turto vertinimą, kai dar vyko prekyba užsienio reguliuojamose rinkose, pagal kurių duomenis turi būti skaičiuojami grynieji aktyvai, gali būti taikoma paskutinė žinoma prekybos kaina (last traded price) arba tikėtina pardavimo kaina, jei po paskutinės prekybos dienos atsirado aplinkybių, dėl kurių paskutinė vidutinė rinkos kaina arba uždarymo kaina yra reikšmingai mažesnė ar didesnė;

34.7. pinigų rinkos priemonės vertinamos pagal Metodikos 35.7 punkte nustatytą tvarką.“

9. Papildyti Metodiką naujais 341 ir 342 punktais ir išdėstyti juos taip:

„341. Priemonių, kuriomis prekiaujama reguliuojamose rinkose ir daugiašalėse prekybos sistemose, tikrajai vertei nustatyti naudojama vidutinė rinkos kaina (mid market price) arba uždarymo kaina (closing price) tos daugiašalės sistemos, kurioje prekyba šiomis priemonėmis pasižymi didesniu likvidumu, reguliarumu ir dažnumu (geriausiai šias charakteristikas atspindi tų priemonių paskutinių 12 mėnesių apyvarta ir vidutinis dienos sandorių skaičius).

342. Priemonių, kuriomis prekiaujama tik daugiašalėse prekybos sistemose, tikrajai vertei nustatyti naudojama vidutinė rinkos kaina (mid market price) arba uždarymo kaina (closing price) tos daugiašalės prekybos sistemos, kurioje prekyba šiomis priemonėmis pasižymi didesniu likvidumu, reguliarumu ir dažnumu (geriausiai šias charakteristikas atspindi tų priemonių paskutinių 12 mėnesių apyvarta ir vidutinis dienos sandorių skaičius).“

10. Pakeisti Metodikos 35 punktą ir išdėstyti jį taip:

„35. Priemonės, kuriomis daugiašalėse sistemose neprekiaujama, vertinamos tokia tvarka:“.

 

 

L. e. Komisijos pirmininko pareigas                                             Vaidas Cibas

 

_________________